Здравейте

Ако сте от хората, които сериозно се отнасят към

финансовото си бъдеще, добре дошли в моя сайт.

Уверен съм, че тук ще намерят полезна информация както тези които си нямат понятие от финанси и инвестиции, така и доста професионалисти, които са навътре в материята.

Каква полезна информация има тук:

В сайта ще намерите малко по-нестандартен отговор на въпроса какво точно значи да си богат и финансово независим. Ще ви покажа пътя по който трябва да вървите за да постигнете финансова независимост. Ще получите много информация и препоръки как да управлявате по- добре парите си.
Ще се убедите от езика на цифрите колко огромна е разликата между добре познатото СПЕСТЯВАНЕ и умелото и целенасочено ИНВЕСТИРАНЕ.
В раздела наречен “мини академията за начинаещия инвеститор”, ще се запознаете с основите на инвестиционния процес, след което ще сте наясно как най-добре да инвестирате, ако решите да го направите.
Ще получите насоки как да определите инвестиционните си цели и ще се убедите в полезността на финансовото планиране.
Предоставил съм ви и информация с която ще можете самостоятелно да определите рисковия си профил като индивидуалния инвеститор.
От информацията която съм изложил тук, ще можете да прецените дали ви е нужен финансово-инвестиционен консултант и ако пожелаете, ще можете да се възползвате от услугите които предлагам .
Ще се запознаете с интересни факти от света на инвеститорите и трейдърите и ще получите много ценни съвети, ако решите да станете индивидуалния инвеститор.
Ще видите съдържанието на моята библиотека и резултатите ми от спекулирането на валутния пазар наречен FOREX.
Ако считате, че всичко това може да ви е от полза, четете нататък.

Първи стъпки

Нека най-напред да ви покажа огромната разлика между добре познатото СПЕСТЯВАНЕ и умелото и целенасочено ИНВЕСТИРАНЕ. За повечето хора СПЕСТЯВАНЕТО и ИНВЕСТИРАНЕТО са едно и също нещо, а всъщност разликата е ОГРОМНА. Това са просто два съвсем различни пътя. Единия път води единствено и само към БЕДНОСТ, а другия ви води към бавното, но сигурно ЗАБОГАТЯВАНЕ. За да спестяваш  е нужно само желание. За да инвестираш са  необходими  още знания и умения. Повечето хора ги нямат, тъй като в стандартните училища тези неща не се учат. Поради това средностатистическия спестител няма почти никаква ИНВЕСТИЦИОННАТА КУЛТУРА. Тя обаче се придобива, ако човек осъзнае, че му е необходима. Умелото УПРАВЛЕНИЕ  НА ПАРИТЕ не е лесна работа, но определено си заслужава усилията. Надявам се, че чрез този сайт ще успея да ви помогна да го направите. По принцип за повечето хора парите са просто "бели пари за черни дни", а малцина са тези които осъзнават, че парите са КАПИТАЛ, който ако управляват добре, ще ги направи по-богати. Какво са за вас парите? Осъзнавате ли, че вашите пари са вашия КАПИТАЛ когато ги инвестирате и просто спестени пари, когато ги спестявате? Ако парите ви не ви правят по-богат, то най-вероятно правят богат някой друг. Било то вашата банка, вашия застраховател и дори държавата. Неприятно е някой да забогатява на ваш гръб, нали?

Формите за спестяване са основно два вида. Традиционните банкови депозити и придобилите популярност през последните десетина години застраховки живот със спестовна /инвестиционна/ насоченост. Спестяването в буркан банк естествено няма да го броя и разглеждам. Аз съм върл потивник на тези двафинансови продукта, но ще ги разгледам подробно заради вас и ще ви покажа колко лоши всъщност са се в сравнение с редица други сравнително нови инвестиционни възможности.

Да видим какво предлагат банките с техните банковите депозити.

Ето един чудесен сайт http://www.moitepari.bg/deposits.aspx?v=ViewDeposits , където могат да се видят условията на банките, ако сте решили да депозирате парите си при тях.

Разгледахте ли добре сайта? Той наистина е прекрасен ако целта ви е да спестявате. Както казах по-горе обаче с традиционното спестяване сте обречени на бедност. В посочения сайт ще видите, че най-добрите предложения на банките за депозити са в рамките на 6 до 8% средногодишно при сключване на договор за срок от 1 до 3 години. Запомнете добре тези цифри. Това е максималното което може да получите при условие, че не нарушите договора си. Ако ненадейно парите ви потрябват и се наложи да ги изтеглите банките как ще ви санкционират. Какъв е извода? Получавате доста ниска доходност, при изключително ниска ликвидност. Ако вие сте човек който спестява примерно по 100 лева на месец в банка при 5% годишна доходност, знаете ли колко пари ПОДАРЯВАТЕ на вашата банка за 40 години. Не знаете? Ще ви кажа. Половин милион лева. Не ви се вярва? Ето вижте сметките тук: Разгледахте ли ги добре? Разбирате ли сега за какъв грандиозен обир от страна на банките става въпрос? Колкото са повече спестителите в тях, толкова банките са по-богати. За съжаление в България над 95% от хората са спестители, а не инвеститори. За това си има естествено причини. Десетилетия наред нямаще алтернативи. Алтернативи обаче вече има, но сега на повечето хора им липсва ИНВЕСТИЦИОННА КУЛТУРА. Формирането на тази култура не е лесна работа. Най-важното условие за да се придобие е осъзнаването на необходимостта и. Надявам се, че ще съм ви полезен в това отношение с този сайт.

Другия основен спестовен продукт са застраховките живот със спестовна / инвестиционна / насоченост. Да видим какво предлагат застрахователите.

Разгледайте този сайт: http://www.eurolife.bg/
Хубав е нали. Но това е така само на пръв поглед и то основно за тези, които не могат да смятат добре. Смешни са ми продавачите на продукти от този тип които наричат себе си финансови консултанти. Те реално са добре обучени продавачи които ви предлагат в подходяща опаковка един продукт със спорна стойност за вас и от който самите те прибират тлъсти комисионни, забогатявайки на ваш гръб.

Ето какво основно рекламират  ЕВРОЛАЙФ :
- Финансова грижа /застраховка живот/
- Грижа за семейството
- Спестяване
- Грижа за старините
    Чудесно на пръв поглед. Финансово са се загрижили за вас /имате застраховка живот/. Ако нещо се случи с вас застраховката ви ще се ГРИЖИ ЗА СЕМЕЙСТВОТО и същевременно СПЕСТЯВАТЕ за старини значителна сума пари. ГРИЖАТ СЕ ЗА СТАРИНИТЕ ВИ.  Каква обаче е годишната доходност на тези спестовни продукти? Обикновено 6 до 8% годишно.С тази доходност те деликатно ви ограбват. Забогатяват и те като банките от собствения ви капитал. А каква е ликвидността на продуктите им? Ужасна. Обвързвате се с този продукт за 5 - 25 години и всяка година трябва да внасяте определена сума. Ако изпаднете във финансова невъзможност да го правите какво става? Нали се сещате, че този който не изпълнява сключен договор обикновено е санкциониран. В случая финансово.
Това е един безспорно добър спестовен продукт включващ и застраховка живот, но само толкова. Грижата за старините ви е изключително спорна при тази малка доходност. На старини, ако разчитате на тези продукти вие ще сте БЕДНИ. Правилно четете. С тези прехвалени продукти вас ви чака само и единствено БЕДНОСТ. Защо ли? Просто защото това са СПЕСТОВНИ продукти. Смешно ми става като слушам доста свои познати да се хвалят, че имат такова осигуряване. Изпитват едва ли не гордост от това как са се погрижили за себе си и семейството си. Всъщност обаче, са се погрижили много зле, но не го осъзнават.
Не споря, че е хубаво човек да има  застраховка живот. Ако държите да имате такава обаче, не се обвързвайте по този начин със застрахователя си. Има по-интелигентни начини с които можете  да имате застраховка живот,  и същевременно да не правите богат застрахователя си, а да забогатявате вие. Не знаете как? Аз мога да ви покажа начина, който всъщност е доста елементарен.

Дотук разглеждайки двата основни спестовни продукта може да направим следния извод: Те предлагат сигурност, при доходност максимум от 6 до 8 процента средногодишно при изключително ниска ликвидност. Разчитайки на тях, ще имате "бели пари за черни дни", ако ви се случи някаква злополука, ще сте осигурени прилично финансово и толкова. Ще си умрете БЕДНИ. Питате се защо. Просто защото не сте осъзнали, че вашите пари са КАПИТАЛ, който трябва да работи добре за вас, а не за вашата банка или застраховател и да прави по-богат вас, а не някой друг.

От спестяване към инвестиране

Нека сега направим преход от традиционните форми на спестяване към интелигентното управление на парите чрез инвестиране. Разликата между СПЕСТЯВАНЕТО и ИНВЕСТИРАНЕТО е такава, каквато е и разликата между БЕДНОСТТА и БОГАТСТВОТО. За да се премине от традиционното спестяване към умело инвестиране, на човек му е нужна ФИНАНСОВА КУЛТУРА. Ако искате финансово да напредвате в живота тя е просто задължителна. Поне на някакво средно ниво. Алтернатива просто нямате. Без значение е дали сте работник, служител или бизнесмен. Какъвто и да сте, вие цял живот изкарвате пари и това което правите с тях ви прави БЕДНИ или БОГАТИ. Не е толкова важно дори колко изкарвате, а какво правите с парите които успеете да заделите. Нека направим първите стъпки към повишаването на финансовата култура и разберем основните понятия, без които няма как да успеете, ако решите да инвестирате под каквато и да е форма. Ще го направим с един много кратък курс даващ задължителните основи на финансовата култура който ще нарека

 

Мини академия за начинаещия инвеститор

Защо да инвестираме?

По принцип пари се правят по три начина:

1. Вие работите за пари /като работник или служител/

2. Хората работят за вас / вие сте бизнесмен /

3. Парите ви работят за вас / вие сте инвеститор /

Най-хубавото е, че инвеститор може да бъде всеки, независимо дали е работник, служител или бизнесмен. Не само че може, а според мен е задължително да го прави всеки. Само умелото управление на парите чрез инвестирането им в различни активи е начина да се постигне ФИНАНСОВА СВОБОДА. Тя пък е мерило за БОГАТСТВОТО. Как да измерим богатството? Според мен то не бива да се мери в пари. Удачно е богатството да се измерва с количество дни, които може да преживеете без да ви се налага да работите и без да снижавате обичайния си стандарт на живот. Например, ако цялото ви богатство е 5000лева, а месечните ви разходи са 1000лева, то вашето богатство се равнява на 5 месеца. Вие сте финансово свободен 5 месеца и нито ден повече. Ако обаче имате 1000 лева постоянни пасивни доходи на месец, вие сте финансово свободен за цял живот. Пасивни доходи тук наричаме доходите, които имате без да ви се налата да ги заработвате със собствен труд. Това са доходите от активите в които сте инвестирали. Най общо това са доходи от наем, лихви, дивиденти, патенти, инвестиции и други.

Ако приемем, че сте осъзнали необходимостта да инвестирате парите които успявате да заделите, нека видим от какви принципи трябва да серъководите в процеса на инвестирането.

Трите кита на които стъпва всяко едно инвестиционно решение са ДОХОДНОСТ, РИСК и ЛИКВИДНОСТ. Наричат се ИНВЕСТИЦИОНЕН ТРИУМВИРАТ.  Има и четвърто китче, наречено ВРЕМЕ. То трябва винаги да се разглежда заедно с доходността, но  него ще го разгледаме по-късно.
Всяко инвестиционно решение задържително трябва да е съобразено с този ИНВЕСТИЦИОНЕН ТРИУМВИРАТ. Универсално решение обаче няма и поради това е най-добре да се балансира между тези три фактора.
Нека ги разгледаме един по един.

1. Доходност

Това най-просто казано е скоростта с която се увеличават вашите пари. На пръв поглед разликата в доходността на годишна база от 6% и 9% не е много голяма. В дългосрочен план обаче разликата е ОГРОМНА, тъй като при инвестиране с капитализираща се лихва, парите се увеличават не в аритметична, а в геометрична прогресия.  Знаете ли какво е казал Айнщайн за ДЪЛГОСРОЧНОТО ИНВЕСТИРАНЕ?  Според него това е  ОСМОТО ЧУДО НА СВЕТА. Ако все още не сте наясно с това пригответе се да го разберете,  четейки следващите редове. Най-простата формула  по която може да изчислите с каква скорост се увеличават инвестираните от вас пари е ПРАВИЛОТО НА  ЧИСЛОТО 72.  Ето ви пример  с  три различни  процента доходност на годишна база съответно 6%,   9% и 12%.  В първия случай делим 72:6 =12, а във втория 72:9=8, а в третия 72:12=6. По правилото на 72 в първия случай парите ви ще се удвоят за 12 години,  във втория за 8 години, а в третия за 6 години.  Ако разликата все още ви се струва незначителна, ще включим и фактора време. Спомняте си цитираните по-горе думи на Айнщайн, нали? Ето как би изглеждал резултата след определен брой години, ако инвестирате 1000 лева, при различната доходност.

Ако имахме възможност да живеем 150 години и да инвестираме 100 години, гарантирано всички щяхме да бъдем милионери, дори и чрез просто спестяване.  Уви дядо Господ ни е отредил доста по-малко време. Поради това, колкото е по-къс инвестиционния ни хоризонт, толкова повече се налага да разчитаме на  фактора СКОРОСТ, ако искаме да постигнем инвестиционните си цели. Високата скорост обаче е опасна, но това ще го видим когато разглеждаме фактора РИСК. Друга проста формулка която може да се ползва при определяне на СКОРОСТТА с която се увеличават парите ви е, като степенуваме доходността на годишна база с броя години през които ще инвестираме. Например при 9% доходност за 30 години се получава: 1.09 ^30 = 13 268. Предполагам, че с тези прости примери ви се изясни как СКОРОСТТА и ВРЕМЕТО оказват влияние върху резултатите при ИНВЕСТИРАНЕТО.  Скоростта обаче си е опасно нещо. Не е все едно дали пътуваш  с колело, кола или самолет. Важно е също така и кой и как управлява съответното превозно средство. Ако нямате нужните умения за управление е много по-добре да поверите управлението на някой, който може по-добре да го прави. Накратко казано необходимо е когато боравите с фактора СКОРОСТ, да изберете правилното превозно средство /финансов продукт/ и да умеете да управлявате процеса, а ако не умеете да поверите отговорностите по управлението на професионалист. Постарах се да разработя една таблица, която нагледно ви показва значението на СКОРОСТТА когато инвестирате в различни финансови  продукти /инструменти/. Разгледайте я внимателно ето тук. Разгледахте ли я? Ако сте го направили предполагам, че ви е станало ясно как действат факторите СКОРОСТ и ВРЕМЕ и тяхното огромно значение когато инвестирате.

2. Риск

Надявам се вече да ви е ясно, че по-високата СКОРОСТ  предполага и по-висок РИСК. Не е все едно дали пътуваш с автомобил от София  до Варна  със скорост 80 км.ч. или с 150 км.ч. Докато първата скорост може да се нарече разумна или оптимална, то втората си е чисто и просто игра със съдбата. Сега си представете и друг вариант. Да тръгнете на този път с велосипед. Колко време и усилия ще са ви необходими? Естествено най-добрия  и разумен вариант е да пътувате с автомобил с оптималната скорост от около 80 км.ч. нали? При ИНВЕСТИРАНЕТО е същото. Търси се оптималната скорост. За целта се търси и оптималното превозно средстно /инвестиционен инструмент или продукт/.  Това не е лесна задача. Напротив, тя е най-трудната. Вижте как изглежда връзката между скоростта и риска тук.

3. Ликвидност

Много хора подценяват този фактор. Един инвеститор обаче не трябва да го прави. Основната работа на инвеститора е по принцип да търси качествени инвестиции с добро съотношение РИСК / ДОХОДНОСТ. Когато ги открие той трябва да има финансови ресурси с които да инвестира в съответните активи. Ако ги няма, а инвестицията си заслужава, съвсем естествено е да продаде друг актив потенциала за растеж на който се е изчерпал. За да го направи обаче, актива който иска да продаде трябва да е бързо продаваем, при това без продажбата да се отразява съществено на цената. Естествено е, че всеки актив е продаваем на определена цена, но за един инвеститор не трябва да е приемливо ликвидността да се отразява на продажната цена на актива с повече от 3-5%. За какво ни е ликвидност, ако ще продаваме на загуба. Ликвидността е ценна с това, да можем веднага да се освободим успешно от актив за който считаме, че е изчерпал потенциала си за растеж и да насочим освободените капитали към други активи за които считаме, че имат по-добър потенциал за растеж. Груба аналогия може да направим с пчеличките, които прелитат от цвят на цвят в търсена на по- добра паша.

4. Време

Времето е изключително важно в инвестирането. Да си припомним отново думите на Айнщайн който казва, че "дългосрочното инвестиране е осмото чудо на света" . Това е така поради простата причина, че времето удвоява парите които сме инвестирали със съответната скорост в геометрична прогресия. Прост пример в това отношение ви предлагам да видите на този слайд.

В заключение ще кажем, че всеки инвеститор независимо какъв е инвестиционния му хоризонт или фактора ВРЕМЕ с който разполага, е длъжен да балансира между трите съставляващи фактора на инвестиционния триумвират -ДОХОДНОСТ, РИСК и ЛИКВИДНОСТ.

Как да инвестираме.

Начините са основно два. Да доверите парите си за управление на професионалист или лично да инвестирате. Оптималното решение обикновено е някъде по средата. По-голямата част от хората нямат необходимите знания, умения и опит за да инвестират успешно сами. Често им липсва желание или пък време. Поради тези причини най-удачния вариант е, да поверят под някаква форма управлението на парите си на професионалисти. На кои от тях и под каква форма обаче също е сериозен въпрос, изискващ сериозна компетентност и продължителни проучвания.. Тук ще ви е необходим съвет от професионалист който да ви насочи по най -правилния начин изхождайки от инвестиционните ви цели. Това най-често е финансов консултант, какъвто съм и аз. По принцип най-добрия вариант е човек да управлява сам парите си, ако знае как и ако може да го прави разбира се. Това по ред причини е твърде трудно на практика. Аз например самостоятелно управлявам около 30% от парите си /най-рисковите инвестиции/, а другите около 70% съм поверил под различни форми на управление на други професионалисти. В крайна сметка решението как да инвестираме се явява строго индивидуално за всеки отделен инвеститор, поради многото влияещи му фактори.

Определяне на инвестиционните цели

За да определим инвестиционните си цели е необходимо да си отговорим на редица въпроси. Ето някои от тях:

- Какво и за колко време искам да постигна? Образно казано за колко време искаме да стигнам от финансова точка А до финансова точка Б.

- Какъв е моя инвестиционен хоризонт? Един 30 годишен човек е нормално да има 30 годишен инвестиционен хоризонт, докато друг който е на 50 години трудно би си позволил повече от 10 годишен хоризонт за инвестиране.

- Какви са моите лични нвестиционни възможности? Не е толкова важно колко пари изкарвате на месец, а колко ви остават в неговия край и какво съумявате да направите с тях.

Обобщено всичко това може да се представи със следните примери за определяне на инвестиционните ви цели:

Вариант 1: Започвайки с начален инвестиционен капитал от 1000 лева и заделяйки всеки месец по 50лева за инвестиране, след 20години да разполагам с 80 000 лева.

Вариант 2: Започвайки с начален инвестиционен капитал от 5000 лева и заделяйки всеки месец по 100 лева за инвестиране, след 25 години да разполагам с 400 000 лева.

И двата варианта между другото са напълно постижими.

В таблицата отдолу съм показал основни финансово- инвестиционни продукти и услуги, а също така и техните основни характеристики:

№	Финансов инструмент или услуги	Основни характеристики
1	Депозити в банки	Голяма  сигурност, ниска ликвидност и ниска доходност
2	Застраховки живот със спестовна насоченост	Голяма  сигурност, ниска ликвидност и ниска доходност, възможност за спестяване на данъци Много хора които имат такива застраховки живеят с илюзията, че са направили нещо добро за бъдещето си. Дали обаче са направили възможно най-доброто? Според мен не са.
3	Ипотечни, общински и корпоративни облигации	Балансирана доходност, сигурност и ликвидност. Трудно е за индивидуалния инвеститор да борави с тях и да постигне оптимална доходност разчитейки само на тези инструменти.
4	Държавни ценни книжа	Голяма  сигурност   при  ниска доходност
5	Доброволни пенсионни фондове	Висока ликвидност, средна доходност, голяма сигурност, възможност  за  спестяване на данъци, високи входни такси. В момента в България действат 8 пенсионни фонда. Сериозни са въпросите при определяне на критериите за избор на фонд.
6	Договорни /взаимни фондове/	Голяма ликвидност, различна степен на риск и доходност, трудности  за  правилен  избор. В момента в България има 26 договорни фонда. Тенденцията е да се увеличават. Правилния подбор на фонд/ове/ е трудна задача за човек, който не е специалист. По принцип няма два еднакви фонда, въпреки, че по общи характеристики на пръв поглед много си приличат. В САЩ действат над 10 000 договорни фонда. Първия такъв фонд е създаден преди 140 години. Досега няма фалирал фонд.
7	АДСИЦ - /Акционерни дружества със специална инвестиционна цел/	Голяма ликвидност, различна степен на риск и доходност, трудности  за  правилен  избор. В момента в България има около 15 такива дружества.
8	Доверително управление на лични портфейли	Трудности при оценката и избора на професионалист на когото да доверите парите си. Големи комисионни и необходимост понякога от големи суми за инвестиране.  Средно голяма ликвидност. Големи възможности ако сте намерили истински професионалист.
9	Самостоятелна търговия на фондовата борса	Необходимост от сериозни знания и умения . Висока ликвидност. Голям риск, ако нямате професионални знания и умения.
10	Самостоятелна търговия на FOREX, с фючерси и  деривати	Необходимост от сериозни знания и  умения. Висока ликвидност. Голям риск, ако нямате професионални знания и умения.
11	Доверително управление на FOREX, с фючерси и деривати	Задължително консултация със специалист при избора на трейдъра на когото да доверите парите си. Невероятни възможности, съчетани с големи рискове. Трябва да знаете, че за да доверите парите си за управление на наистина добър трейдър обикновено трябва да чакате на опашка.

Технологията на инвестиционния процес включва следните етапи:

1. Започва се с определяне на финансовите цели на инвеститора

2. Събират се данни за финансовото състояние на инвеститора и се прави оценка на рисковия му профил

3 Анализират се данните от т.2 и се преминава към изработване на финансово - инвестиционен план и стратегия за постигането на финансовите цели

4. Пристъпва се към изпълнението на плана. Закупуват се инвестиционните инструменти /продукти, услуги/ и се попълва инвестиционния портфейл /портфолио/ на индивидуалния инвеститор

5. Периодично се правят ревизии и корекции на портфолиото

6. Избор според нуждите на: брокер, инвестиционен посредник,  инвестиционен агент, платформа, портфолио мениджър за доверително управление, трейдър за доверително управление.

Подробно технологията на инвестиционния процес съм я разгледал на страницата финансово планиране.

Ако сте стигнали дотук  - поздравления.

Вече сте добили поне  най-обща ИНВЕСТИЦИОННА КУЛТУРА. Тя обаче ви е крайно недостатъчна за успешното управление на собствения ви КАПИТАЛ, особенно ако сте решили да го правите самостоятелно. Ще ви е нужно да ползвате доста специализирани знания, умения и опит за да имате наистина сериозен и траен успех. Ще се радвам да ви помогна, ако пожелаете. За контакти с мен вижте тук.

Преминете на следващите страници за да научите повече подробности относно ИНВЕСТИРАНЕТО.